ФЛОАТЕРЫ
Флоатеры - это облигации с плавающим типом купона. Их процентная ставка вычисляется по специальной формуле. В дополнительных
карточках к каждой ценной бумаге простыми словами написан принцип начисления купона. Доходность флоатера заранее определить невозможно.
Будущая прибыль будет зависеть от внешнего индикатора. Скачайте список флоатеров с ежемесячным, квартальным или полугодовым купоном. После
оплаты он придёт на вашу электронную почту. Благодаря дополнительным видео и текстовым материалам вы сможете комфортно погрузится
в бушующий мир фондового рынка.
КУПИТЬ ВЫПИСКУ EXCEL
Флоатеры инвесторы часто используют для защиты капитала от инфляции в периоды экономической турбулентности. Чаще всего повышенный спрос на
облигации с плавающим типом купона возникает на фоне роста ключевой ставки. Именно к ней привязаны купоны у большинства представленных в списке флоатеров. Это
позволяет опытным инвесторам с каждым новым купоном зарабатывать больше. В том числе, доходность облигаций с плавающим типом купона автоматически подстраивается
под растущие или снижающиеся процентные ставки на фондовом рынке. Представленный формат файла универсален для компьютеров и смартфонов.
В списке представлены государственные и корпоративные флоатеры для неквалов. Покупая облигации с плавающим типом купона инвесторы могут легко
сформировать портфель, который будет приносить среднерыночную доходность. Выбирая ценные бумаги с дополнительной надбавкой к привязанному индикатору
решается ещё одна важная задача. Капитал инвестора начинает немного обгонять текущие темпы инфляции.
В продолжении темы я предлагаю рассмотреть, какие колонки и зачем представлены в экселе со списком флоатеров?
1. НАЗВАНИЕ ОБЛИГАЦИИ
Необязательная информация. Названия облигаций в разных торговых системах и мобильных приложениях брокеров могут отличаться. В файле используются названия
присвоенные Московской биржей. Именно на ней в свободном обращении находятся представленные облигации.
2. ISIN ИЛИ НОМЕР
Универсальная информация. С помощью номера облигации, который называется ISIN, инвестор сможет легко найти интересующую его ценную
бумагу в мобильном приложении или в торговой системе. Он является универсальным для всех. Используйте его для поиска интересующей вас облигации.
Если вы не можете найти ценную бумагу в вашем мобильном приложении, то с большой долей вероятности есть ограничения на стороне брокера. Обратитесь
к нему с вопросом о том, как купить интересующую вас облигацию? Возможно необходимо пройти обязательное тестирование на знание сложных финансовых
продуктов или иметь статус квалифицированного инвестора.
3. ДАТА ПОГАШЕНИЯ
Дата погашения используется инвесторами для выбора облигаций под конкретный инвестиционный горизонт. Например, инвестор планирует завершить свою
стратегию в конце 2027 года. Он будет ориентироваться на даты погашения облигаций раньше даты завершения своей стратегии. Скорее всего он пропустит бумаги со
сроком погашения после 2027 года. Они ему не подходят по условиям инвестиционного горизонта.
Облигация считается погашенной после выплаты номинала. Если условиями предусмотрена выплата номинала частями, то погашением считается выплата последней части.
Бывают случаи, когда компания не выплатила инвестору номинал облигации. Такая ситуация называется "дефолт".
4. ДЛИТЕЛЬНОСТЬ КУПОНА
Длительность купона позволяет определить периодичность его выплат. У облигаций с ежемесячным купоном длительность составляет от 28 до 32 дней. У долговых
ценных бумаг используется некий коридор, так как периодичность выплат может быть привязана к конкретной дате каждого месяца. Между месяцами разное количество дней.
У облигаций с квартальным купоном такая периодичность составляет от 90 до 92 дней. У ценных бумаг с полугодовым купоном от 180 до 183 дней.
Нажмите на значок фильтра в нижнем правом углу названия колонки. В открывшемся меню установите галочку рядом с числом 30 и нажмите ОК. Эксель вам
отобразит облигации с ежемесячными купонами. Чтобы вернуть фильтр в исходное положение снова нажмите на него в правом нижнем углу названия колонки. Далее
установите галочку перед пунктом "Выбрать всё" и кликните ОК.
5. ВАЛЮТА
Московская биржа предлагает инвесторам облигации в рублях и валютах других стран (еврооблигации). Используются следующие сокращения:
CHF - номинал и размер купона облигации выражены в швейцарских франках;
CNY - номинал и размер купона облигации выражены в юанях;
EUR - номинал и размер купона облигации выражены в евро;
GBP - номинал и размер купона облигации выражены в фунтах стерлингов;
SUR - номинал и размер купона облигации выражены в рублях;
USD - номинал и размер купона облигации выражены в долларах США.
6. ДНЕЙ ДО ПОГАШЕНИЯ
Количество дней до погашения используется инвесторами для расчёта чистой доходности облигации к погашению. В представленном экселе эта функция автоматическая.
Он самостоятельно делает расчёт количества дней до погашения облигации. Если ценная бумага прекратила своё существование (срок закончился), то в соответствующей
строке будет отображено слово "Погашена". Такую облигацию уже купить нельзя.
На фондовом рынке представлено большое количество облигаций с разными условиями. В определённых сочетаниях они могут легко и незаметно привести инвестора к убыткам. Например,
новички часто выбирают ценные бумаги сроком обращения меньше 100 дней. В этом случае налог удержанный с купона не позволит получить прибыль. Это будет гарантированный
убыток. Обратить внимание на сочетание короткого срока обращения и вспомнить про налог сможет только опытный инвестор. Новичкам нужно обязательно делать
собственноручные расчёты, чтобы избежать убытков.
7. СВЕДЕНИЯ НА САЙТЕ
При изучении условий конкретного флоатера инвестору потребуется дополнительная информация. Он может нажать на кнопку "Подробнее", чтобы
узнать о датах и формуле предстоящих купонных выплат, а также об условиях погашения номинала. Эта информация поможет понять суть получения прибыли по выбранной ценной бумаге.
Попробуйте поработать с представленным списком и не останавливайтесь на достигнутом. В своей практической работе инвесторы используют торговую систему Квик.
Она предоставляет оперативные сведения обо всех параметрах облигаций. Инвестор может легко
использовать фильтры и сортировки для выбора наиболее доходных предложений на фондовом рынке. Ознакомьтесь со следующей инструкцией.
Список государственных и корпоративных флоатеров я обновляю один раз в месяц. Даже старые версии долго сохраняют свою актуальность благодаря использованию автоматических формул.
Надеюсь, что представленный список был для вас полезным с практической точки зрения. Желаю вам только удачных инвестиций!
